Créditos; Vecteezy
A sexta-feira trouxe uma recuperação ampla. CHIP11 subiu +2,16%, UTEC11 ganhou +1,76%, USTK11 avançou +1,56%, NASD11 teve alta de +1,35% e TECK11 valorizou +1,26%. Ainda assim, o movimento não compensou as perdas observadas anteriormente.
Nos Estados Unidos, o setor de tecnologia foi pressionado pela alta dos rendimentos dos Treasuries e pela reavaliação das ações de crescimento. O rendimento do título americano de dez anos encerrou 11 de setembro em 4,97%. Nvidia caiu 4,34% na semana, Microsoft perdeu 2,84% e Tesla recuou 2,90%, enquanto Apple avançou 1,24%.
Na sexta-feira, a direção mudou. Alphabet subiu 2,31%, Apple avançou 2,09%, Amazon ganhou 1,98%, Meta teve alta de 0,82%, Microsoft valorizou 0,59%, Tesla subiu 0,43% e Nvidia avançou 0,34%. A recuperação explica os retornos diários positivos dos ETFs negociados na B3, mas ocorreu tarde demais para reverter a maioria dos resultados semanais.
CHIP11 (Investo): +0,39%
O CHIP11 liderou o ranking com retorno de +0,39%. O ETF replica no Brasil o VanEck Semiconductor ETF, que acompanha 25 das maiores e mais líquidas companhias de semicondutores e equipamentos relacionados listadas nos Estados Unidos.
Nvidia representava 23,45% da carteira, seguida por Taiwan Semiconductor, com 9,65%, Broadcom, com 6,11%, Micron, com 5,61%, AMD, com 5,29%, e ASML, com 5,08%. As seis empresas respondiam por mais da metade da exposição do fundo.
Nvidia caiu de US$ 230,36 em 4 de setembro para US$ 218,29 em 11 de setembro, perda de aproximadamente 5,2%. A pressão da maior posição foi compensada pela maior resistência de outros fornecedores do setor. Broadcom avançou 1,8% na semana, enquanto empresas de semicondutores e infraestrutura apresentaram desempenho superior ao das grandes companhias de inteligência artificial.
A recuperação da sexta-feira completou essa compensação. Taiwan Semiconductor subiu 1,22%, AMD ganhou 2,49%, ASML avançou 0,64%, Intel teve alta de 2,61% e Applied Materials valorizou 0,55%. O conjunto permitiu que o CHIP11 encerrasse a semana com ganho, mesmo com a queda de Nvidia.
UTEC11 (XP Asset): -0,24%
O ETF acompanha um índice que reúne empresas americanas de grande, média e pequena capitalização classificadas no setor de tecnologia da informação.
A exposição ampla diluiu parte da queda das maiores empresas. Nvidia, Microsoft e outros nomes de grande capitalização enfrentaram pressão semanal, mas Apple avançou, e companhias de infraestrutura e semicondutores apresentaram maior resistência.
O ETF subiu +1,76% na sexta-feira, acompanhando a recuperação do setor nos Estados Unidos. O ganho final reduziu o recuo acumulado para -0,24%, segundo melhor resultado do ranking.
USTK11 (Investo): -0,31%
O fundo replica no Brasil o Vanguard Information Technology ETF, com exposição a mais de 300 empresas americanas de tecnologia.
Nvidia representava 17,15%, Apple, 16,24%, Microsoft, 10,96%, Broadcom, 4,21%, Micron, 3,82%, e AMD, 3,18%. Semicondutores respondiam por 36,25% da carteira, enquanto hardware tinha 20,42% e sistemas de software, 16,02%.
A queda de Nvidia e Microsoft pressionou mais de 28% do portfólio. Apple avançou 1,24%, enquanto Broadcom apresentou maior resistência e ajudou a conter o recuo. A diversificação por mais de 300 companhias também reduziu o impacto das maiores perdas.
O ganho de +1,56% na sexta-feira levou o fundo a encerrar a semana com perda limitada a -0,31%, apenas 0,07 ponto percentual abaixo do UTEC11.
TECX11 (Bradesco Asset): -0,38%
O ETF investe no ChinaAMC ChiNext ETF, que reúne as 100 maiores e mais líquidas ações da nova economia chinesa. A carteira concentra empresas de tecnologia, manufatura avançada, energia renovável e biotecnologia.
O mercado acionário chinês sofreu uma correção no fim da semana. Na última sexta, o ChiNext abriu em queda de 0,85% e encerrou com perda de 0,49%. Mais de 4.800 ações chinesas terminaram o pregão em baixa, e os setores de semicondutores, metais não ferrosos e agricultura ficaram entre as principais pressões.
A alta do petróleo e o aumento das expectativas de juros nos Estados Unidos reduziram a disposição para risco em ações chinesas de crescimento. O ChiNext caiu pela segunda sessão consecutiva na sexta-feira, acompanhando a fraqueza dos índices de Xangai e Shenzhen.
O TECX11 recuperou +0,97% no último pregão da B3, mas o movimento não eliminou as perdas anteriores. A exposição cambial e as diferenças entre os horários dos mercados chinês e brasileiro também influenciaram o retorno em reais.
QQQI11 (Buena Vista): -0,51%
O fundo oferece exposição às empresas do Nasdaq 100 e utiliza opções para gerar renda mensal, combinando distribuição de rendimentos com potencial de valorização patrimonial.
A carteira acompanha companhias como Apple, Microsoft, Amazon, Nvidia, Meta e Alphabet. A queda semanal de Nvidia e Microsoft pressionou a exposição acionária, enquanto a valorização de Apple ofereceu compensação parcial.
A venda de opções gera prêmios que podem amortecer quedas moderadas do índice, mas também altera a participação do fundo nas altas do mercado. Essa estrutura ajudou o QQQI11 a terminar acima do NASD11 e do QQQQ11.
O fundo subiu +1,33% na sexta-feira e havia pago R$ 1,1584 por cota em 9 de setembro, referente à distribuição com data-base em 18 de agosto. O retorno total acumulado na semana ficou em -0,51%.
NASD11 (XP Asset): -0,57%
O NASD11 recuou -0,57%. O ETF acompanha o Nasdaq 100, índice formado por grandes empresas não financeiras listadas na Nasdaq, incluindo Microsoft, Apple, Amazon, Nvidia, Alphabet, Meta, Tesla e Netflix.
O índice foi pressionado pela queda de algumas de suas maiores posições. Nvidia perdeu 4,34%, Microsoft caiu 2,84% e Tesla recuou 2,90%. Apple avançou 1,24%, impedindo uma perda mais intensa no grupo das maiores companhias.
O Nasdaq 100 recuperou 0,91% na sexta-feira, com alta simultânea das principais empresas de tecnologia. O NASD11 acompanhou o movimento e ganhou +1,35% no último pregão, mas encerrou a semana com queda de -0,57%.
QQQQ11 (Buena Vista): -0,70%
O fundo oferece uma exposição de maior beta às grandes empresas de crescimento ligadas ao Nasdaq 100, ampliando a sensibilidade da cota às oscilações desse grupo.
A queda semanal de Nvidia, Microsoft e Tesla pressionou a estratégia. O movimento foi reforçado pela alta do Treasury de dez anos para 4,97%, que reduziu o valor presente atribuído aos lucros futuros das companhias de maior crescimento.
A recuperação da sexta-feira reduziu a perda, mas o ganho diário de +1,14% ficou abaixo dos avanços de UTEC11, USTK11 e NASD11. A maior sensibilidade ao Nasdaq 100 não gerou vantagem em uma semana marcada por perdas antes da recuperação final.
TECK11 (Itaú Asset): -0,92%
O TECK11 apresentou o pior desempenho do grupo, com queda de -0,92%. O ETF acompanha o NYSE FANG+, índice de dez ações com pesos iguais e concentração em grandes empresas globais de tecnologia e consumo.
A carteira incluía Meta, Apple, Amazon, Netflix, Microsoft, Alphabet, Micron, Nvidia, Palantir e Broadcom. Como cada ação tinha peso semelhante, as perdas de Nvidia e Microsoft exerceram influência comparável à contribuição positiva de Apple, independentemente das diferenças de valor de mercado entre as empresas.
Nvidia caiu 4,34% na semana e Microsoft perdeu 2,84%. Apple avançou 1,24%, enquanto Broadcom ganhou 1,8%, mas essas altas não foram suficientes para neutralizar as posições negativas da cesta concentrada.
O NYSE FANG+ recuperou 0,94% na sexta-feira, com altas generalizadas entre as grandes empresas. O TECK11 avançou +1,26% no mesmo pregão, mas terminou a semana na última posição.
Dados exclusivos do DEX PRO. Este conteúdo tem caráter exclusivamente informativo e não constitui recomendação de investimento, compra ou venda de ativos.
